La règle des 80/20 de Pareto appliquée au trading
Avez-vous déjà remarqué que la majeure partie de l'argent dans le monde est détenue par une minorité relativement petite de personnes ? Ou, qu'en est-il de la tendance de la plupart des personnes à travailler dans de courtes poussées de productivité intense suivies par de plus grandes périodes où elles sont moins productives ? Il y a un principe sous-jacent qui peut être utilisé pour décrire de telles occurrences, il est connu comme le principe de Pareto, ou la "Règle 80/20".
Certains d'entre vous sont peut-être familiers avec la "Règle 80/20", d'autres non. Pour ceux d'entre vous qui n'en ont pas entendu parler avant ou qui ont besoin d'un rafraîchissement, selon Wikipedia, "elle est nommée d'après l'économiste italien Vilfredo Pareto, qui a observé en 1906 que 80% des terres en Italie appartenaient à 20% de la population ; il a développé le principe en observant que 20% des cosses de pois dans son jardin contenaient 80% des pois".
La règle 80/20 est populaire dans les études commerciales, la vente, l'économie et bien d'autres domaines. Cependant, aujourd'hui, nous allons discuter de la façon dont la règle 80/20 s'applique au trading et de l'impact positif significatif que la "mentalité 80/20" peut avoir sur vos performances de trading.
Comment la règle des 80/20 s'applique à vos transactions
Note rapide : Ce sont mes observations personnelles au cours de mes 10 ans et plus de présence sur le marché. La règle des 80/20 n'est pas une science exacte, mais elle vous donne un moyen très efficace de comprendre de nombreux aspects du trading et comment ils s'imbriquent tous les uns dans les autres. De plus, tous les ratios 80/20 discutés ci-dessous doivent être considérés comme des ratios approximatifs, ce qui signifie qu'ils peuvent être en fait 75/25 ou 90/10, etc.
Comme le souligne Yaro Starak dans son article sur la règle des 80/20 et pourquoi cela changera votre vie :
"Par les chiffres, cela signifie que 80 % de vos résultats proviennent de 20 % de vos apports. Comme Pareto l'a démontré avec sa recherche, cette règle est vraie, dans un sens très approximatif, pour un ratio de 80/20, cependant dans de nombreux cas le ratio peut être beaucoup plus élevé - 99/1 peut être plus proche de la réalité".
Je voulais commencer par la citation ci-dessus de Yaro Starak, car en trading, la règle des 80/20 est plutôt 90/10 ou parfois même 99/1 comme il le dit.
Combien de fois avez-vous entendu dire que "90% des traders échouent alors que seulement environ 10% gagnent de l'argent de façon constante" ? Souvent, je suis prêt à parier. Alors que le rapport exact entre les traders qui gagnent de l'argent et ceux qui en perdent est évidemment presque impossible à déterminer, il se situe probablement entre 80/20 et 95/5. Vous êtes-vous déjà demandé "pourquoi le trading est apparemment si difficile que 80 ou 90% des gens échouent ?" Je suis prêt à parier que vous l'avez fait, et voici ma réponse à cette question omniprésente :
Le trading est la profession ultime du "moins c'est plus", mais il est aussi extrêmement difficile pour la plupart des gens d'accepter ce fait en acceptant ce qui suit :
- 80 % des transactions devraient être simples et presque sans effort, 20 % sont plus difficiles
- 80% des profits proviennent de 20% des transactions
- 80% du temps, le marché ne vaut pas la peine d'être négocié
- 80% du temps vous ne devriez pas être dans un trade
- 80 % des transactions devraient être sur la période quotidienne du graphique, 20 % peuvent être sur d'autres périodes
- 80% du succès du trading est un résultat direct de la psychologie du trading et de la gestion du risque, 20% provient de la stratégie / du système
Nous allons approfondir chacun des points ci-dessus et voir comment vous pouvez commencer à les appliquer à votre trading, et avec un peu de chance, commencer à l'améliorer, de manière significative.
80% simple, 20% difficile
Celui-ci est facile. La plupart de ce que nous faisons est de nous asseoir devant nos ordinateurs et de regarder les prix monter ou descendre. Ce n'est pas difficile selon les normes de qui que ce soit. Vous pouvez mettre un enfant de 5 ans devant un graphique et lui demander dans quelle direction il pense qu'il ira ensuite et il aura probablement raison. Le point est le suivant : déterminer la direction du marché et trouver des transactions n'est pas difficile, les gens le rendent difficile.
J'utilise des stratégies d'action des prix parce qu'elles sont simples et efficaces. La stratégie de trading que vous utilisez n'a pas besoin d'impliquer des algorithmes informatiques complexes, de compter des "vagues" ou d'interpréter des tas d'indicateurs. En fait, la plupart des traders s'enlisent à essayer toutes les méthodes de trading jusqu'à ce qu'ils abandonnent ou qu'ils se rendent compte qu'ils ne faisaient que compliquer à l'excès ce qui devrait être un processus très simple.
La partie difficile du trading est de se contrôler via le fait de ne pas sur-trader, de ne pas trop risquer par transaction, de ne pas revenir sur le marché sur le coup de l'émotion après un gros gain ou une grosse perte, etc. En bref, contrôler votre propre comportement et votre état d'esprit, ainsi que gérer correctement votre argent sont les parties les plus difficiles du trading, et les traders ont tendance à passer moins de leur temps et à se concentrer sur ces aspects plus difficiles du trading, probablement environ 20%, alors qu'ils devraient y consacrer environ 80% de leur temps.
80% des profits proviennent de 20% des transactions
Je suis un fervent partisan du trading comme un "tireur d'élite", j'attends patiemment les mises en place de configurations de trading à haute probabilité, plutôt que de pratiquer le trading à haute fréquence qui a tendance à mettre tant de traders "hors-jeu".
Il est absolument vrai que la plupart de mes profits de trading proviennent d'un petit pourcentage de mes transactions. J'aime garder toutes mes transactions perdantes en dessous d'une certaine valeur avec laquelle je suis à l'aise. Comme je trade avec patience et précision, les trades gagnants que j'ai généralement doublent ou triplent le risque que j'ai abandonné sur mes perdants. De cette façon, même si je perds plus de trades que je ne gagne, je peux toujours faire une très bonne performance à la fin de l'année.
80 % du temps, je ne fais pas de transactions, 20 % du temps, je peux en faire
Je peux négocier 4 fois par mois en moyenne, tout simplement parce que je suis un trader très pointilleux. Je n'aime pas risquer de l'argent sur une configuration qui n'est pas évidente. La plupart des traders aiment trader dans un style de trading à haute fréquence, et ce n'est pas une coïncidence si 80 à 90% d'entre eux perdent de l'argent. Ils perdent de l'argent parce qu'ils négocient beaucoup trop et qu'ils ne sont pas assez patients ou disciplinés pour attendre que leur stratégie se concrétise et leur donne un signal d'entrée à forte probabilité.
Voyez-vous le lien entre le fait que la plupart des traders perdent de l'argent (environ 80%) et le fait que le marché ne vaut pas vraiment la peine d'être négocié ? Les marchés sont souvent hachés, et la plupart du temps, l'action sur les prix n'a tout simplement aucun sens. En tant que trader d'action de prix, notre travail consiste à analyser l'action de prix et à avoir la discipline de ne pas trader pendant l'action de prix hachée (sans signification) et d'attendre les 20% de conditions de marché qui valent la peine d'être négociées.
Je sais pertinemment que la principale chose qui sépare les professionnels des amateurs est la patience et le fait de ne pas sur-trader. Les traders ont tendance à annuler leur avantage en négociant pendant les 80% du temps où le marché ne vaut pas la peine d'être négocié. Au lieu d'attendre les 20% du temps où cela vaut la peine, ils négocient simplement 80% à 100% du temps avec très peu de discrétion ou de contrôle de soi, comme un gars ivre dans un casino. Rappelez-vous la règle des 80/20 spécialement en ce qui concerne le trading vs. le non-trading. Si vous pensez que vous faites du trading environ 80% du temps, vous devez évaluer vos habitudes de trading et les rendre plus conformes avec le trading seulement 20% du temps et 80% du temps devrait être passé à observer et à garder vos mains dans vos poches.
80 % des trades sur des graphiques quotidiens, 20 % sur d'autres échéances
Le graphique avec des chandeliers d'une journée est mon "arme de choix". Environ 80 % de mes transactions sont effectuées avec des graphiques quotidiens. Il existe un lien direct entre le fait que la plupart des traders se font prendre en train de négocier des graphiques à plus faible horizon temporel et que la plupart d'entre eux perdent de l'argent. Cela correspond bien à la règle des 80/20 dans la mesure où probablement seulement 20% des traders se concentrent réellement sur des graphiques à période plus longue comme le graphique journalier et quelque part entre 20% et 10% des traders gagnent réellement de l'argent de façon régulière. Les gens ont tendance à être attirés par l'action sur les graphiques à période de temps inférieure, presque comme s'ils étaient hypnotisés par les chiffres en mouvement et les couleurs clignotantes. Malheureusement, cela se transforme en une sorte de dépendance au trading pour de nombreux traders, qui détruit rapidement leurs comptes.
80% du succès du trading vient de la psychologie et de la gestion du rique, 20% de la stratégie
Je ne dis pas que vous pouvez gagner votre vie à plein temps en tant que trader sans une stratégie de trading efficace. Je dis simplement que la gestion du risque et le contrôle de votre état d'esprit sont bien plus importants que de trouver un système de trading parfait qui n'existe tout simplement pas.
Vous devriez concentrer environ 80% de vos efforts de trading sur la gestion du risque et le contrôle de vous-même / être discipliné (psychologie), et environ 20% sur l'analyse réelle des graphiques et le trading. Si vous faites cela de manière cohérente, je peux vous garantir que vous verrez un changement très positif dans vos profits de trading.
Utiliser une méthode de trading efficace qui est aussi facile à comprendre et à mettre en œuvre vous donnera la clarté mentale et le temps de vous concentrer à 80% sur la gestion du risque et la discipline tout en n'ayant besoin que d'environ 20% de votre énergie mentale pour analyser les marchés. Beaucoup de traders n'en arrivent même pas à ce point parce qu'ils essaient encore de trouver comment donner un sens à leur système de trading.
Si vous regardez l'historique de votre compte de trading, demandez-vous combien de transactions vous avez perdu sur des occurrences réellement valides de votre stratégie de trading par rapport aux transactions de type jeu aléatoire que vous avez faits par émotion ou par impulsion. Je suis prêt à admettre que le ratio des pertes émotionnelles sur les transactions qui ont été le résultat d'une perte statistique normale, est d'environ 80/20.
L'implication ici est clairement que vous pouvez éliminer environ 80% de vos pertes de trading en évitant le trading émotionnel ou impulsif. La première étape pour trader avec un esprit 80/20 est de maîtriser une stratégie de trading simple comme les stratégies d'action des prix. Comme je l'ai dit plus tôt, si vous faites cela, cela vous donnera la base dont vous avez besoin pour vous concentrer davantage sur les véritables "faiseurs d'argent" du trading, qui sont la gestion du risque et votre propre état d'esprit. Ainsi, la règle des 80/20 dans le trading est mieux appliquée en combinant une stratégie de trading simple et une forte concentration sur la gestion du risque et la psychologie, la synergie de cette combinaison est une force très puissante pour faire de l'argent sur le marché.
