Traders-Forex.fr

• Traders
• Psychologie
• Trading
• Forex
• Brokers
• Comptes gérés
• Comptes financés
• Contact

Courtiers en valeurs mobilières

La plupart des investisseurs individuels ne peuvent pas opérer sur le marché boursier et le meilleur moyen d'accéder aux plus grandes bourses du monde, telles que la Bourse de New York et la Bourse de Londres, est de passer par un courtier en valeurs mobilières réputé et expérimenté.

Les agents de change (ou courtiers en valeurs mobilières) sont des professionnels ou des entreprises qui exécutent des ordres d'achat et de vente pour le compte de leurs clients, leur permettant ainsi d'investir dans des actions de sociétés et d'autres titres financiers dans lesquels il serait autrement impossible d'investir.

Il existe de nombreux courtiers en bourse inscrits sur les places boursières et si certains d'entre eux sont des courtiers individuels, la majorité d'entre eux sont des entreprises professionnelles qui servent d'intermédiaires entre les investisseurs particuliers et la bourse.

La meilleure façon d'investir sur le marché boursier est de passer par des sociétés de courtage en ligne respectables qui offrent des prix bas et l'accès à une large gamme d'instruments de trading et de produits dérivés.

Courtiers de contrats pour différence sur actions

Brokers	Plateformes	Dépôt minimum	Site officiel
	MetaTrader 4 et 5	100 €
	xStation 5	1 €
	MetaTrader 4 et 5 cTrader, TradingView	200 €
	MetaTrader 4 et 5 ActivTrader, TradingView	100 €
	IG, ProRealTime, MT4, L2 Dealer	300 €
	MetaTrader 4 et 5	200 €
Le trading de CFD repose sur la spéculation et implique un risque de perte significatif, il ne convient donc pas à tous les investisseurs (74 à 89% des comptes d'investisseurs particuliers perdent de l'argent).

Qu'est-ce que la bourse ?

Le marché boursier est un terme générique qui désigne l'ensemble des marchés publics et des bourses où se déroulent les activités quotidiennes d'achat et de vente d'actions. C'est là que les entreprises publiques émettent des actions et que se produisent la plupart des échanges qui influencent l'économie mondiale. Le marché peut être constitué de bourses officielles institutionnalisées telles que le New York Stock Exchange ou le Nasdaq aux États-Unis. Les achats et les ventes peuvent également être effectués sur des marchés de gré à gré (OTC) - les transactions OTC sont effectuées entre deux parties sans la supervision d'une bourse.

Il existe plusieurs définitions du marché boursier et encore plus de façons d'expliquer son fonctionnement. Il fonctionne selon des règles et des conditions définies par le régulateur local, ce qui garantit à tous les participants que toutes les transactions sont légales, sûres et transparentes et que le risque est très faible. En termes généraux, le marché boursier fonctionne à la fois comme un marché primaire et comme un marché secondaire.

Marchés primaires

Le marché primaire permet aux entreprises d'émettre et de vendre des actions au public dans le cadre d'un processus appelé offre publique initiale ou IPO. Grâce à ce processus, les entreprises privées deviennent publiques, c'est-à-dire que les investisseurs peuvent consulter leurs résultats financiers, leurs stratégies trimestrielles ou annuelles, etc. Par essence, les actions sont des parts de propriété d'une société et elles permettent aux investisseurs particuliers de réaliser des bénéfices par le biais de transactions et de paiements de dividendes.

Le processus d'introduction en bourse est souscrit ou garanti par une banque d'investissement et il est généralement associé à des coûts importants, mais en fin de compte, les introductions en bourse peuvent être utilisées pour lever des capitaux pour l'entreprise. Le marché de l'introduction en bourse où les actions sont émises est appelé marché primaire, tandis que la phase suivante du processus - lorsque les actions sont effectivement offertes au public - est appelée marché secondaire.

Marchés secondaires

C'est sur le marché secondaire que se déroule la quasi-totalité des transactions, c'est-à-dire que les titres sont vendus d'un investisseur à un autre. En règle générale, les marchés secondaires sont liquides et plus il y a d'investisseurs et de traders, plus le marché est liquide. Cela signifie que des titres tels que des actions de sociétés, des obligations ou des matières premières peuvent facilement être vendus et achetés sans entraîner d'énormes fluctuations de leur prix.

Les bourses nationales telles que le New York Stock Exchange (NYSE) ou le London Stock Exchange sont toutes des marchés secondaires où les transactions se font entre acheteurs et vendeurs plutôt qu'entre acheteurs et l'entité qui a émis les titres. Chaque transaction effectuée sur ce marché fait évoluer le prix de l'action, de l'obligation ou de la marchandise vers sa valeur réelle. Chaque transaction comporte deux prix : le prix "acheteur", proposé par les acheteurs, et le prix "vendeur", annoncé par les vendeurs. En général, le prix d'achat est inférieur au prix de vente et la différence entre les deux est appelée écart entre le prix d'achat et le prix de vente, ou simplement spread.

Participants au marché boursier

Une fois que l'on connaît le fonctionnement général du marché boursier, on peut reconnaître les principaux acteurs qui y interviennent. Il existe différents acteurs, chacun ayant un rôle spécifique, mais ces rôles sont liés et dépendent les uns des autres. Les premiers acteurs sont les banques d'investissement, qui s'occupent des introductions en bourse en recherchant chaque entreprise qui souhaite s'introduire en bourse et qui facilitent l'émission d'actions sur le marché. Les banques d'investissement garantissent que l'entreprise recevra le prix minimum prédéterminé par action. Bien entendu, elles le font en échange d'une certaine commission, qui est généralement assez élevée.

Les actions de la société offertes initialement dans le cadre d'une introduction en bourse sont généralement achetées par de grands investisseurs institutionnels tels que des fonds de pension, des coopératives de crédit, des banques, des fonds spéculatifs, des sociétés de placement immobilier et bien d'autres encore. Ils les revendent ensuite à des courtiers en valeurs mobilières, à des investisseurs institutionnels et à des particuliers sur le marché secondaire. Un investisseur de détail est un terme qui fait référence aux personnes qui souhaitent négocier ou investir sur le marché boursier. Il peut s'agir de transactions à court terme se terminant dans la journée ou d'investissements à long terme associés à un risque moindre.

Pour acheter et vendre des actions ou d'autres titres, les investisseurs doivent avoir accès au marché boursier. Toutefois, seuls les membres d'une bourse donnée - le NYSE, par exemple - peuvent y effectuer des transactions. Les membres des bourses ou, plus souvent, les sociétés membres, sont agréés en tant que brokers ou broker-dealers, en fonction de la réglementation en vigueur dans chaque pays. Avec l'essor d'Internet, le rôle des courtiers en bourse et des sociétés de courtage a changé.

Dans le passé, le marché boursier n'était accessible qu'à ceux qui possédaient un énorme capital et pouvaient se permettre de payer à leur courtier des centaines de dollars par opération. Aujourd'hui, les courtiers en ligne à prix réduit dominent le marché, tirant leur profit du grand nombre de transactions qu'ils exécutent plutôt que du coût de chaque transaction individuelle. Bien entendu, le marché est désormais entièrement automatisé et les transactions sont exécutées en moins d'une seconde par des ordinateurs et des logiciels sophistiqués.

Au lieu d'offrir à leurs clients un accès complet au marché, avec des prédictions, des conseils financiers et une gestion de patrimoine, les courtiers en bourse leur fournissent aujourd'hui des outils utiles pour créer et personnaliser une stratégie de trading, utiliser des bots, et bien d'autres choses encore.

Qu'est-ce que l'on peut échanger sur le marché boursier ?

Le marché boursier est également connu sous le nom de marché des actions. Bien qu'il soit principalement utilisé pour l'achat et la vente d'actions de sociétés, il facilite également le négoce de nombreux autres types de titres et d'instruments financiers. Il s'agit notamment des obligations d'entreprises, des fonds négociés en bourse (ETF), ainsi que des produits dérivés basés sur des actifs sous-jacents tels que les actions, les matières premières, les devises et les obligations.

Il est possible d'acheter des actions par l'intermédiaire de fonds communs de placement - pour ce faire, les investisseurs achètent des actions dans des sociétés appelées fonds communs de placement. Le fonds commun de placement achète une collection de différentes actions et, en détenant des actions dans ce fonds, les traders peuvent investir dans différentes entreprises sans réellement posséder l'action sous-jacente. Ce type d'investissement peut être utilisé pour diversifier son portefeuille et se protéger contre les risques.

Bien entendu, les investisseurs peuvent également acheter des actions de sociétés individuelles par l'intermédiaire d'un courtier en ligne. Les courtiers proposent à leurs clients différents comptes - comptes de trading ordinaires, comptes de retraite individuels, et bien d'autres encore. En ouvrant un compte de courtage, les petits investisseurs ont accès aux marchés mondiaux, à des milliers d'instruments financiers et à l'expertise professionnelle du courtier.

Dans l'ensemble, les actions et les fonds communs de placement en actions sont parfaits pour un investissement à long terme. En revanche, elles ne conviennent pas aux investissements ou aux opérations à court terme. C'est à ce stade que les investisseurs doivent décider comment ils souhaitent utiliser leur capital - pour investir sur le marché boursier ou pour négocier. Le trading, bien sûr, implique des transactions plus fréquentes et est associé à des rendements plus élevés et à un risque plus important. Les traders cherchent à obtenir un rendement mensuel de 10 %, tandis que les investissements sérieux à long terme permettent d'obtenir un rendement annuel de 10 à 15 %.

Marchés haussiers et baissiers

Il existe deux termes de base que tout investisseur doit connaître lorsqu'il commence à opérer sur le marché boursier. Le premier est un marché haussier, c'est-à-dire un marché où le prix des actions augmente. La plupart des investisseurs prospèrent dans un tel marché. Les marchés baissiers, quant à eux, sont des marchés boursiers où le prix des actions est en baisse. Étant donné que les prix fluctuent constamment, à la hausse comme à la baisse, ces deux termes sont généralement utilisés pour désigner une période prolongée au cours de laquelle la tendance particulière se poursuit.

Les marchés haussiers et baissiers sont des aspects fondamentaux du marché boursier et font référence au sentiment général des investisseurs. Les marchés haussiers sont associés à l'optimisme et à la confiance des investisseurs et ils sont souvent associés à une forte croissance du PIB, à une baisse du chômage et à d'autres signes économiques positifs. Les marchés baissiers sont pessimistes et coïncident avec la chute des prix des actions, l'augmentation du taux de chômage, la stagnation, etc. Il est facile de reconnaître un marché baissier lorsque l'on constate une baisse de 20 % ou plus sur une période d'au moins deux mois.

Il est intéressant de noter que les marchés haussiers et baissiers coïncident généralement avec les cycles économiques. Bien que la plupart des investisseurs craignent les marchés baissiers prolongés car ils perdent généralement de l'argent, il existe également des moyens de réaliser des bénéfices même pendant les périodes pessimistes comme celle-ci. Les investisseurs peuvent gagner de l'argent grâce aux options de vente, aux ETF inversés et à la vente à découvert de contrats pour différence. C'est pourquoi ils devraient chercher un courtier en valeurs mobilières ou un broker de CFD qui offre toutes ces alternatives.

La vente à découvert est une bonne option pour de nombreux traders - ils peuvent emprunter des actions au courtier en valeurs mobilières s'ils pensent que le prix va chuter dans un marché baissier. Par exemple, ils empruntent 100 actions au prix actuel de 20 euros par action en utilisant ce que l'on appelle un dépôt de garantie. Ils vendent ensuite ces actions pour 2 000 euros. Au bout d'un certain temps, le prix tombe à 10 euros par action et l'investisseur achète à nouveau 100 actions pour les rendre au courtier - cette fois, cela lui coûtera 1 000 euros, ce qui lui laissera un bénéfice de 1 000 euros.

Comment choisir un courtier en valeurs mobilières ?

Il existe de nombreux courtiers en bourse en ligne, mais tous ne sont pas dignes de confiance, fiables et offrent des services rentables. Pour être sûrs de faire de bons investissements, les investisseurs particuliers doivent rechercher un courtier en valeurs mobilières approprié et il y a un certain nombre d'éléments à prendre en compte.

La réglementation

Pour accéder au marché boursier, les investisseurs doivent recourir aux services d'un courtier en valeurs mobilières agréé et entièrement réglementé - une société de courtage, une grande banque, etc. Les courtiers en valeurs mobilières peuvent être enregistrés en tant que représentants, conseillers financiers ou simplement courtiers en valeurs mobilières, en fonction de la législation locale. Le trading par le biais de positions à effet de levier, par exemple, est illégale dans certains pays, comme aux États-Unis où les CFD ne sont pas disponibles.

Il existe de nombreux organismes de réglementation qui délivrent des licences, approuvent les courtiers et appliquent les règles qui régissent tous les marchés financiers et boursiers. Aux États-Unis, les marchés boursiers sont supervisés par la Securities and Exchange Commission, une agence fédérale indépendante. Au Royaume-Uni, le secteur est réglementé par la Financial Conduct Authority (FCA). Bien que chaque pays de l'Union européenne dispose de son propre régulateur national, il existe également un organisme de régulation européen, l'Autorité européenne des marchés financiers (ESMA).

Commissions et frais

Les courtiers à escompte sont les courtiers en bourse les plus populaires en ligne - grâce à l'exécution automatisée des transactions et à l'utilisation de solutions logicielles modernes, ils peuvent facturer à leurs clients des frais peu élevés tout en réalisant de bons bénéfices. Certains courtiers ne facturent pas de frais pour les transactions elles-mêmes, mais gagnent d'autres façons - frais mensuels, frais d'inactivité, frais de dépôt et de retrait, etc.

En fonction de l'instrument financier concerné, les frais peuvent être fixes ou prendre la forme d'une marge. Lors du trading de CFD, par exemple, les courtiers gagnent sur le spread, c'est-à-dire la différence entre le prix d'achat et le prix de vente.

Effet de levier et marge

Un autre élément important à prendre en compte lors de la recherche d'un courtier en ligne est de savoir si les sociétés proposent à leurs clients des opérations avec effet de levier. L'effet de levier est principalement utilisé sur les marchés des produits dérivés et, grâce à lui, les investisseurs peuvent se permettre d'ouvrir des positions beaucoup plus importantes que le capital qu'ils possèdent. Par exemple, si on leur propose un effet de levier de 1:20 et qu'ils disposent d'un capital de 1 000 euros, ils peuvent ouvrir une position de 20 000 euros. Comme vous pouvez le constater, cela peut être très avantageux pour les investisseurs, car cela augmente les bénéfices potentiels. Cependant, elle est aussi beaucoup plus risquée, car les investisseurs peuvent perdre plus que ce qu'ils possèdent réellement.

Les exigences de marge sont utilisées dans le même contexte : les investisseurs sont tenus de posséder une certaine somme d'argent pour pouvoir effectuer des transactions. Lorsqu'ils vendent des actions à découvert, il est également utile de pouvoir profiter des marges de dépôt et d'emprunter des actions au courtier en valeurs mobilières.

Plates-formes de trading

Il existe différentes plateformes de trading proposées par les courtiers en bourse en ligne et si la plupart d'entre elles fonctionnent en version web, certaines plateformes doivent être téléchargées et installées sur l'ordinateur portable ou de bureau de l'utilisateur. En fonction de leur conception et de la technologie utilisée, certaines plateformes sont très conviviales et intuitives. Les investisseurs, en particulier les novices, devraient rechercher une plateforme logicielle adaptée aux débutants - une plateforme avec des vidéos éducatives, de nombreuses informations, des analyses et des statistiques.

En outre, les investisseurs moins expérimentés devraient opter pour des courtiers qui proposent des simulateurs boursiers ou des comptes de démonstration. On parle parfois de paper trading ou de trading boursier virtuel. Ces simulateurs sont des programmes informatiques qui permettent aux investisseurs d'acheter et de vendre des actions, de gagner ou de perdre de l'argent imaginaire ou simplement de tester de nouvelles stratégies d'investissement. Aucun risque réel n'est encouru puisqu'aucun argent réel n'est investi. Les jeux boursiers utilisant de tels comptes de démonstration sont également très populaires à des fins éducatives.

Assistance à la clientèle

Enfin, le service d'assistance à la clientèle est essentiel pour tout investisseur qui souhaite accéder au marché boursier par l'intermédiaire d'un courtier en ligne. Les plus grands courtiers en bourse offrent un support multilingue 24 heures sur 24, 7 jours sur 7, même si les marchés sont ouverts du lundi au vendredi. Bien entendu, chaque bourse opère dans un fuseau horaire différent et ceux qui souhaitent négocier sur plus d'un marché ont besoin d'une assistance 24 heures sur 24 et 7 jours sur 7.

FAQ sur les Courtiers en Valeurs Mobilières